2025-01-24

　　过了一天的信息消化，市场 / 机构对于星际之门的反馈开始慢慢出来了；这里稍微做一些梳理。 NVDA + AI 基建是大家都同意的赢家；之前吵“scaling laws” / "capex峰值” / “ASIC份额转移的”，可以都先消停一段时间了；100B的增量 VS 之前25年300B的capex consensus，大家想要的短期能见度 / 确定性都出来了。简单理解就是，一夜之间多出了一...